דברים שצריך לדעת על הסכם הקצאת מניות

הסכם הקצאת המניות קובע את התנאים וההגבלות של הקצאת המניות בחברה, לרבות ההצהרות הדרושות למשקיעים בדבר מצב החברה וההצהרות הדרושות לחברה בדבר יכולת המשקיעים, והוא עשוי לכלול, בין היתר, את הנושאים המרכזיים הבאים:

1.      מספר המניות שיוקצו לצד השני.

2.      מחיר רכישה: המחיר למניה או התמורה הכוללת עבור המניות שהוקצו.

3.      תנאי תשלום: לרבות אופן התשלום, התנאים לביצוע התשלום והמועד לביצועם.

4.      תנאים מתלים: התנאים שיש למלא על מנת שההסכם, ובכלל זה הקצאת המניות, יכנס לתוקף, לרבות אישורים רגולטורים, אישורי בעלי מניות, אישורי דירקטוריון, ביצוע גילוי נאות (Due Diligence), שינוי תקנון ועוד.

5.      מצגים ואחריות: המצגים והאחריות שניתנו על ידי שני הצדדים או מי מהם לגבי העסקה.

6.      זכויות וחובות: הזכויות והחובות של הצדדים המעורבים בעסקה, כגון, הגבלה על העברה עתידית של המניות שהוקצו, הגבלה על מכירת מניות בחברה, זכויות וטו, זכויות לדיבידנדים, זכויות בבחירת הנהלה, זכויות במקרה של מכירת החברה או הנפקה ראשונית לציבור (IPO), הגנות נגד דילול מניות, תנאי מימון, הלוואות והשקעות וכיוצב'.

7.      סעיפי השלמת העסקה (Closing) – התנאים והפעולות שיש לנקוט לשם ביצוע הקצאת המניות.

הסכם הקצאת מניות המנוסח היטב עוזר למנוע אי הבנות ומחלוקות בין הצדדים המעורבים ויש בו לספק מסגרת ברורה להקצאת המניות בחברה ולסייע בהגנה על האינטרסים של החברה ושל המשקיעים כאחד.

יצוין כי לא בכל מקרה של הקצאת מניות בחברה יש צורך בהסכם והדבר תלוי בנסיבות הספציפיות של הקצאת המניות ובכלל זה במצב החברה, ההסכמים החלים עליה ותנאי ההקצאה.